Bürgergeld-Reform setzt ETF-Sparer unter Druck

Die Bundesregierung plant eine tiefgreifende Reform des Bürgergelds. Ab 1. Juli 2026 soll eine neue Grundsicherung gelten. Kern der Änderungen: strengere Vermögensregeln, niedrigere Freibeträge und das vollständige Ende der Karenzzeit.

Besonders für Menschen, die privat Vermögen aufgebaut haben – etwa über ETF-Sparpläne – könnte das Folgen haben. Wer arbeitslos wird und Grundsicherung beantragt, muss künftig deutlich schneller eigenes Vermögen einsetzen, bevor staatliche Leistungen greifen.

Für viele Sparer entsteht dadurch ein neues Risiko. Vor allem, wenn die Arbeitslosigkeit nur vorübergehend ist.

Aus Bürgergeld wird Grundsicherung: Karenzzeit fällt komplett weg

Im bisherigen Bürgergeld-System galt für neue Leistungsbezieher eine Karenzzeit von zwölf Monaten. In diesem Zeitraum wurden zentrale Lebensumstände nur eingeschränkt geprüft.
Das hatte zwei wichtige Folgen:

• Wohnkosten wurden zunächst weitgehend übernommen, auch wenn die Wohnung relativ teuer war.
• Vermögen blieb weitgehend unangetastet, solange es bestimmte Grenzen nicht überschritt.

Diese Schonfrist entfällt nun. Die strengeren Regeln greifen allerdings erst, wenn jemand nach dem Arbeitslosengeld I in die Grundsicherung rutscht, oder wenn er keinen Anspruch auf Arbeitslosengeld I hat und direkt in die Grundsicherung rutscht. Dann prüft das Jobcenter künftig vom ersten Tag an Vermögen und Wohnkosten.

Schonvermögen wird drastisch reduziert

Parallel sinkt das Vermögen, das Leistungsbezieher behalten dürfen. Während beim Bürgergeld im ersten Jahr relativ hohe Freibeträge galten, orientiert sich das Schonvermögen künftig stärker am Alter.

Neue Freibeträge pro Person (Schonvermögen):

• bis 30 Jahre: 5000 Euro
• bis 40 Jahre: 10.000 Euro
• bis 50 Jahre: 12.500 Euro
• über 50 Jahre: 20.000 Euro

Die Freibeträge gelten pro Person innerhalb einer Bedarfsgemeinschaft.

Beispiel für einen Haushalt:

Zwei Erwachsene und zwei Kinder:

• bisheriges Schonvermögen: 75.000 Euro
• künftig: 30.000 Euro

Der Spielraum sinkt also deutlich.

ETF-Sparer können zum Verkauf gezwungen sein

Besonders betroffen könnten Menschen sein, die Vermögen über Wertpapierdepots oder ETF-Sparpläne aufgebaut haben, etwa für ihre Altersvorsorge. Sobald das Depot oberhalb des zulässigen Schonbetrags liegt, greift der Grundsatz der Nachrangigkeit in der Grundsicherung. Das bedeutet: Betroffene müssen zunächst ihre eigenen Anlagen einsetzen, bevor staatliche Leistungen gezahlt werden.

Ein mögliches Szenario:

• ETF-Depot: 25.000 Euro
• Schonvermögen (Alter 35): 10.000 Euro
• 15.000 Euro müssten zunächst verwendet werden, bevor Leistungen gezahlt werden.

Das Problem: Wer langfristig investiert, muss möglicherweise Anteile verkaufen, obwohl sie im Minus sind. Damit können Verluste realisiert werden und ein größerer Teil der Altersvorsorge verschwindet.

Was Betroffene jetzt beachten sollten

Für Menschen mit ETF-Sparplänen oder größeren Rücklagen stellt sich die Frage, wie sie sich vorbereiten können. Experten empfehlen mehrere Strategien.

• Liquiditätsreserve aufbauen

Finanzberater raten grundsätzlich zu einem Notgroschen von drei bis sechs Monatsausgaben auf einem Tagesgeldkonto. Der Vorteil: Bei kurzfristiger Arbeitslosigkeit kann diese Reserve genutzt werden, ohne sofort Grundsicherung zu beantragen.

• Vermögensstruktur prüfen

Wer Vermögen besitzt, sollte wissen: Wie hoch sind die Rücklagen aktuell? Wie hoch wäre das Schonvermögen im Ernstfall?

Gerade bei jüngeren Menschen liegen die neuen Freibeträge vergleichsweise niedrig.

• Altersvorsorge-Produkte vergleichen

Bestimmte Formen der Altersvorsorge sind teilweise geschützt, etwa Riester-Verträge, Rürup-Renten oder die betriebliche Altersvorsorge. Wertpapierdepots zählen dagegen grundsätzlich zum verwertbaren Vermögen.

Reform zeigt Zielkonflikt der Vorsorgepolitik

Seit Jahren wirbt die Politik dafür, dass Bürger mehr privat vorsorgen und stärker in Kapitalmärkte investieren, etwa über ETFs. Gleichzeitig verlangt das Sozialrecht jetzt wieder verstärkt, dass Vermögen im Zweifel zuerst aufgebraucht werden muss, bevor staatliche Hilfe greift.

Die Reform der Grundsicherung macht diesen Zielkonflikt sichtbarer. Menschen, die nur wenige Jahre arbeitslos werden, könnten künftig gezwungen sein, langfristige Anlagen aufzulösen und so in die Altersarmut rutschen.

Ob das Gesetz wie geplant umgesetzt wird, entscheidet noch der Bundesrat. Der Starttermin der neuen Grundsicherung ist derzeit für 1. Juli 2026 vorgesehen.